¿Qué son las cuentas individuales de jubilación?
Las cuentas de jubilación individual (IRA) son una forma eficiente de ahorrar dinero para la jubilación de los contribuyentes. Fueron diseñadas originalmente para que las personas que no tenían un plan de jubilación en el lugar de trabajo, como los propietarios de pequeñas empresas y sus empleados, pudieran ahorrar para su jubilación de manera similar a los que tenían un plan en el lugar de trabajo.
El crecimiento de las cuentas individuales de jubilación
A medida que la seguridad social se vuelve menos segura y la esperanza de vida se alarga, la gente se preocupa por las pensiones. Los planes de pensiones proporcionados por los empleadores también se están volviendo inadecuados. Los antiguos sistemas de prestaciones definidas son un problema para los empleadores que los ofrecen. Las inversiones subyacentes no han funcionado bien en la última década creando «agujeros negros de pensiones». Muchos inversionistas evitan ahora las empresas que tienen obligaciones de pensión importantes, alentando a las empresas a restringir estos planes. En los casos en que se ofrecen, los planes basados en el empleador se consideran menos adecuados para el entorno laboral actual, con el crecimiento del empleo por cuenta propia y una creciente voluntad de cambiar de empleador. Las cuentas individuales de jubilación son más portátiles, aunque siguen teniendo los incentivos fiscales para que los trabajadores ahorren. Se considera que el trabajador es más dueño de su cuenta individual que de un plan de trabajo.
Deberían introducirse un par de condiciones de pensión. Una pensión de beneficio definido es una pensión que paga una suma garantizada, generalmente una proporción del salario final. Una pensión de Contribución Definida es cuando el fondo de pensiones compra una anualidad que proporciona una suma cada mes. Las cuentas individuales son todas de contribución definida. Un fideicomisario es la institución que dirige y mantiene la IRA. Normalmente es un banco o un corredor de bolsa.
Planes de jubilación en el lugar de trabajo
Hay muchos planes de pensiones basados en el empleador que son similares en su funcionamiento a las Cuentas de Jubilación Individual. La más común de ellas es la conocida como 401(k). Esta es una cuenta de jubilación patrocinada por el empleador, pero al igual que una cuenta de jubilación individual, tiene cierta portabilidad y permite una cierta cantidad de opciones. Sin embargo, no es una cuenta de jubilación individual, ya que permite el control y las contribuciones del empleador.
La cuenta IRA SEP y la cuenta IRA SIMPLE son ambos tipos de cuentas que se establecen para permitir a los pequeños empleadores operar de manera fiscalmente eficiente la provisión de pensiones sin la compleja administración que requieren los planes de pensiones más tradicionales basados en el empleador.
Las cuentas individuales pueden transferirse o «reinvertirse» en planes de pensiones de los empleadores, al igual que estos planes pueden reinvertirse en cuentas individuales, aunque en ambos casos, esto depende de la redacción del plan de jubilación que recibe los fondos.
Principales tipos de cuentas individuales de jubilación
Los dos tipos principales de IRA, la IRA tradicional y la IRA Roth, difieren en la forma en que se gravan las contribuciones y los pagos. En general, las contribuciones a una IRA tradicional están libres de impuestos, pero los retiros están gravados, mientras que una IRA Roth está gravada por sus contribuciones, pero los pagos de pensiones están libres de impuestos.
En ambos casos, las transacciones entre el depósito y el retiro están protegidas de impuestos. Esto incluye las ganancias de capital, los intereses y los dividendos. Esto puede tener el efecto práctico de expandir considerablemente los ahorros sobre lo que serían si estuvieran gravados. Esto se debe al efecto de la capitalización, en la que una inversión o deuda creciente puede convertirse en una bola de nieve a medida que el interés se suma a más interés. La diferencia entre un 3% (después de impuestos) y un 4% (sin impuestos) de ingresos reinvertidos en veinte años no es una diferencia de un 1% en el rendimiento de la inversión, sino una diferencia de un 38% en el rendimiento de la inversión.
IRA tradicional
La Cuenta de Jubilación Individual Tradicional fue diseñada en la década de 1970, y como su nombre lo indica, era el tipo original de IRA. En estas cuentas, las contribuciones se hacen con activos antes de impuestos. En la mayoría de los casos, esto significa que son deducibles de impuestos. Así que si un contribuyente contribuyera $2,000 a una ISA, y estuvieran en el rango de 25% de impuestos, entonces habría una reducción de $2,000 en el ingreso gravable, y por lo tanto una reducción de $500 en los impuestos. Esta reducción de 500 dólares se conoce como un beneficio fiscal. Las inversiones dentro de la cuenta, el ingreso y la ganancia no son gravados, como en todas las IRA. El monto retirado sigue estando sujeto a impuestos. Los pagos de la pensión generalmente se gravan a una tasa más baja que las contribuciones, ya que el contribuyente a menudo se encontrará en un nivel de impuestos más bajo cuando cobre su pensión.
Hay dos ventajas fiscales principales en un IRA tradicional en comparación con hacer la inversión con los ingresos gravados. En primer lugar, el crecimiento y los ingresos de la inversión están libres de impuestos, lo que significa que se acumularán. En segundo lugar, el nivel impositivo en el que se encontrará el contribuyente casi siempre será más alto cuando pueda ahorrar para una pensión en comparación con cuando necesite retirar su pensión. Podría decirse que la cuenta individual tradicional difiere el impuesto, pero esto en sí mismo tiene grandes ventajas.
Con las IRA tradicionales, hay una serie de requisitos para participar en la IRA, o para aprovecharla al máximo. Por ejemplo, la participación en un plan de jubilación en el lugar de trabajo puede reducir drástica o totalmente el derecho a participar en una cuenta IRA tradicional, lo que refleja el hecho de que las cuentas de jubilación individual tenían por objeto ayudar a quienes no tenían acceso a los planes del lugar de trabajo. Esto puede llegar a un nivel alto cuando un cónyuge está cubierto por el plan del lugar de trabajo, pero el contribuyente no llega a un monto muy bajo cuando el cónyuge presenta su declaración de impuestos por separado. Las cuentas IRA tradicionales están limitadas aún más por el monto de la compensación imponible que recibe el contribuyente. Básicamente se trata de ingresos por trabajo, ya que los ingresos imponibles de las inversiones no cuentan para este total.
Los retiros de un IRA Tradicional pueden comenzar un poco antes de que el retirado cumpla 60 años o de lo contrario hay una penalidad de distribución anticipada del 10%. Los pagos de la pensión deben comenzar poco después de que el jubilado llegue a los 70; si no se hace así, la mitad de la cantidad mínima que se hubiera retirado es confiscada para fines tributarios.
Roth IRA
El IRA Roth es una cuenta de jubilación individual que no permite contribuciones libres de impuestos. En cambio, los retiros del plan no están gravados. Las cuentas IRA Roth se introdujeron en 1997, y ahora son un vehículo de gestión de riqueza de primera clase, ya que ofrecen mucha flexibilidad. A diferencia de muchos planes, pueden pasar a los herederos, incluido el cónyuge, cuando los dos planes se pueden sumar sin ninguna penalización. Tampoco existe una edad mínima para que la pensión comience a pagarse. La combinación de la posibilidad de pasar el IRA Roth a los herederos y la falta de un requisito de edad significa que los IRA Roth se utilizan a menudo para reducir los impuestos sobre el patrimonio. Se pueden hacer contribuciones a un IRA Roth si el propietario también participa en un plan de trabajo. Aunque los titulares de cuentas IRA tradicionales también pueden contribuir a sus cuentas de jubilación, es poco probable que esto sea deducible de impuestos según el nivel de ingresos. Los retiros de la cuenta IRA Roth siguen estando libres de impuestos, independientemente de si participaban o no en planes de trabajo al momento de hacer las contribuciones, cualquiera sea el ingreso
La mayoría de las sumas mencionadas para los ingresos no son puras cifras de ingresos. Son de hecho cifras conocidas como «Ingreso bruto ajustado modificado para propósitos de Roth IRA» (a menudo abreviado como MAGI). El Ingreso Bruto Ajustado (AGI) es el ingreso total con un número de deducciones fiscales, incluyendo las deducciones de las cuentas de ahorro de salud, algunos gastos de mudanza y las deducciones de intereses de préstamos estudiantiles. Cuando se considera la cantidad que debe considerarse para un Roth IRA’ (el MAGI) es necesario hacer más modificaciones, como no permitir las pérdidas de alquiler e incluir los intereses obtenidos de los bonos de ahorro de los Estados Unidos.
Las cuentas IRA Roth tienen un límite superior de 5.000 dólares si el contribuyente tiene menos de 50 años y 6.000 dólares si tiene 50 años o más. Estos límites han ido aumentando a lo largo de los años mientras el gobierno federal intenta animar a la gente a que se jubile en una época en la que los rendimientos del mercado de valores han sido decepcionantes. En 1998, los límites eran de 2.000 dólares para ambos rangos de edad. El límite inferior es la cantidad de ingresos por trabajo que el contribuyente ha tenido en el año.
Hay límites de ingresos en los IRA Roth. Actualmente el límite es de 105.000 dólares hasta el cual un IRA Roth puede ser pagado en su totalidad para el año. Para los declarantes conjuntos, el límite es de 166.000 dólares. Después de eso, hay una cantidad de transición de 15.000 dólares que se va eliminando gradualmente, en esta banda de ingresos, siempre hay una contribución mínima de 200 dólares. Para las personas casadas que presentan una declaración por separado, sólo hay una pequeña asignación, y cualquiera que gane más de 10.000 dólares no puede reclamar ninguna asignación del IRA Roth. Los límites de ingresos son sólo para las contribuciones y no para mantener la cuenta. Esto significa que la cuenta sigue siendo válida y por lo tanto protegida para los impuestos si el titular de la cuenta comienza a ganar más del máximo.
Para estar libre de impuestos, una contribución debe haber estado en el IRA Roth durante cinco años. También debe haber una justificación para la retirada, normalmente la jubilación, pero la discapacidad también puede ser una razón. Si una persona ha alcanzado la edad de cincuenta y nueve años y seis meses, entonces se presume que ha cumplido el requisito para la jubilación.
Se pueden retirar hasta 10.000 dólares libres de impuestos de un Roth IRA para ayudar a comprar una casa. La persona que compra una casa no puede haber sido propietario de una casa en los dos años anteriores. No sólo el titular Roth puede comprar una vivienda con este subsidio, sino también los hijos, nietos, padres y cónyuges (aunque los padrastros y los cónyuges de los niños no reciben este beneficio).
IRA autodirigido
Un IRA autodirigido es un tipo de IRA Roth que, a diferencia de los IRA Roth estándar, las inversiones las decide realmente el titular de la pensión, en lugar del fideicomisario institucional. Esto permite elegir toda la gama de inversiones, lo que puede ser un problema cuando la pensión se gestiona a través de una institución. Los tipos de inversiones exóticas, como bienes raíces, hipotecas, franquicias, capital privado y gravámenes fiscales, pueden incluirse en las cuentas IRA Roth, pero rara vez se permiten en las cuentas IRA Roth institucionales. Sin embargo, se permiten en IRAs autodirigidas. No se permiten todas las inversiones; por ejemplo, se excluyen los seguros de vida y los artículos de colección.
Los activos de las cuentas individuales de jubilación (IRA) autodirigidas pueden ser descalificados si los activos se utilizaron en beneficio del titular de la cuenta. Por ejemplo, si un edificio de oficinas es propiedad de una cuenta de un pequeño empresario, no puede ser utilizado por la empresa.
Convertir un IRA tradicional en un IRA Roth
Un IRA tradicional puede convertirse en un IRA Roth. Esto permite una mayor flexibilidad en la forma en que se distribuye la cuenta. Hasta 2010, para convertir a una IRA Roth, el contribuyente necesitaba tener un ingreso bruto ajustado modificado de menos de 100.000 dólares en el año en que está convirtiendo su IRA tradicional a una IRA Roth. Tampoco pueden estar casados y presentar la declaración por separado. En 2010, estas restricciones han sido abolidas. Si la conversión significa que hay un superávit de dinero del remanente de la IRA tradicional que no se puede incluir en la Roth IRA, ya que no cumple con los requisitos, este dinero se puede retirar sin penalización después de cinco años (el llamado período de sazón).
Un IRA tradicional puede convertirse en un IRA Roth a través de un traspaso o conversión. La transferencia se produce cuando hay una distribución de la IRA tradicional, y ésta se aporta a una IRA Roth si se realiza en un plazo de 60 días a partir de la distribución. Una transferencia es cuando los activos de la cuenta se transfieren de una cuenta tradicional a la cuenta Roth sin que se cobre. Las instrucciones escritas deben guardarse. Esto se puede hacer como una transferencia del mismo fideicomisario o una transferencia de fideicomisario a fideicomisario. Una conversión significará que cualquier cantidad no gravada en el IRA Tradicional será entonces gravada.